投資信託協会の分類

A国際株式型ファンド 一般型 北米型 アジア・オセアニア型 欧州型 中南米型 アフリカ型

 

約款上の株式組入限度70%以上のファンドで、主として外国の株式に投資するもの

 

主に外国の株式に投資するタイプの投資信託で、投資対象が一定の国や地域に特化していないタイプのものです。国や地域は特定されていなくても、世界中の金鉱株に投資するファンド、世界中のマルチメディア銘柄に投資するファンドなど、テーマを持ったファンドがあります。また、グローバルファンドあるいはグローバル・エクイティ・ファンドと呼ばれる世界中の株式に分散投資するファンドもこの分類に属しています。

 

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約款上の株式組入限度70%以上のファンドで、主として北米の株式に投資するもの

 

これからは、カナダや米国の株式の成長が期待され、そこに投資したいと考えるなら、この分類。

 

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約款上の株式組入限度70%以上のファンドで、主として日本を除くアジアとオセアニアの株式に投資するもの

 

これからは、アジアの時代になる、オーストラリアの株式は成長すると考えるならこの分類。

 

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約款上の株式組入限度70%以上のファンドで、主として欧州の株式に投資するもの

 

ヨーロッパの株式の成長に期待しているなら、この分類。欧州全体の上場株式に投資するタイプや、ドイツの株式に投資するタイプ、あるいは東欧諸国の成長を期待して東欧諸国に投資するタイプなど様々な投資信託があります。

 

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約款上の株式組入限度70%以上のファンドで、主として中南米の株式に投資するもの

 

中南米の株式の成長が期待されるので、そこへ投資したいというならこの分類の投資信託。

 

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約款上の株式組入限度70%以上のファンドで、主としてアフリカの株式に投資するもの

アフリカ地域の企業の株式に投資して、その成長にかけてみたい人はこの分類から投信を探すのです。

 

ワンポイント用語解説

 

約款上の株式組入れ限度

投資信託の販売会社は投資信託を購入を予定している投資家に対して、購入する前に「目論見書」を渡すことを義務付けられています。目論見書は、販売会社(証券会社、銀行など)の窓口でもらうことができます(無料)し、運用会社のHPでもダウンロードできます。投信資料館でも一部の投資信託についてはオンラインで申し込めるよう便宜を図っていますので、必ず読むようにしてください。

 

目論見書の中に「約款」すなわち投資信託を購入する上での契約項目が記載されており、その投資信託を運用する上で、組み入れてよい資産(株式、債券、新株引受権証券、転換社債、外貨建資産(外国株式、外国債券など)等)および、その組み入れ比率についての制限が記載されている部分があります。通常「投資制限」または「運用の指図範囲」という項目に含まれています。

 

投資制限の記載例:

「株式および新株引受権証券への投資割合には制限を設けません。」

この場合は、この投資信託の資産の全てを株式(新株引受権証券(通称:ワラント)を含む)に投資してもよいということで、100%株式で運用してもよいファンドということになります。

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